2026年5月12日，民生銀行香港分行作為聯席賬簿管理人及聯席牽頭經辦人，協助山東高速集團有限公司（簡稱“山東高速”）成功發行3億美元高級債券。本次債券發行主體為山東高速境外SPV子公司通匯資本國際有限公司，並由山東高速提供擔保。

山東高速是山東國有獨資特大型企業集團，主營業務涵蓋高速公路、橋梁及鐵路等交通基礎設施及衍生產業、智慧交通、新能源、新材料及綠色化工等新興產業及金融資產投資與管理等。憑借政府強大的支持力度和優秀的企業資質，山東高速獲得了穆迪A3和惠譽A的高主體評級，本次債券亦以惠譽A的債項評級發行。

山東高速是民生銀行濟南分行的戰略客戶，同時也是民生銀行香港分行境外債券業務重要的發行人客戶，民生銀行香港分行高度關注客戶的境外債存續情況。在去年底，民生銀行香港分行拜訪濟南分行，與濟南分行就客戶今年到期的存量境外債進行溝通，提前部署潛在業務。在今年客戶啟動本次續發工作后，民生銀行香港分行與濟南分行迅速開展營銷，為客戶出具了詳細的發行方案，並聯合總行在項目早期便落實了基石訂單。憑借在客戶過往發行中的優異表現和扎實的準備工作，民生銀行香港分行再次獲客戶委任為承銷商。

在定價當天，民生銀行香港分行作為活躍的承銷商，在總行的大力支持下，第一時間為客戶貢獻大額優質基石訂單，為發行保駕護航。作為境外債市場優質的國企發行人，客戶的本次債券發行受到了市場的熱捧，開簿3小時內認購超11億美元，達近4倍超額認購。最終3年期3億美元債券定價4.25%，較初始價格指引大幅收窄55個基點，發行圓滿完成。

本次發行是民生銀行香港分行第10次協助山東高速發行境外債券，再次顯示了頭部國企發行人對分行境外債券業務實力的認可，也又一次展現了民生銀行跨境聯動的巨大優勢。未來，民生銀行香港分行將繼續踐行“一個民生”的經營理念，積極把握優質企業的境外債券業務機會，充分發揮股份製銀行的優勢，不斷加強與境內分行的聯動合作，並在總行的引領及支持下，力爭落地更多標桿性跨境業務。